Decisión del comité · 2026-08-11 04:07 UTC
Aumentar SNEX hacia el objetivo
La convicción supera el umbral y la posición está bajo su tamaño objetivo: se promedia hacia arriba con disciplina.
mejor candidatoSNEX · StoneX Group Inc.
convicción+0.60
umbral de entrada+0.35
distancia+0.25
NAV
$100,677
P&L del día
+217
Retorno acumulado
+0.68%
Invertido
24%
6 posiciones
Efectivo
$76,759
VaR 99 (1 día)
0.98%
del NAV
VaR99 0.98% / límite 1.8%
drawdown 0.6%
mayor posición SNEX 7%
peor estrés mercado -10pct -2,392
riesgo completo →
Por qué
A favor
- quant (+0.65×peso 1.09)
- fundamental (+0.65×peso 1.09)
En contra
- antithesis (-0.16)
- factors (-0.13)
- factors: multifactor integrado -0.36σ — value -0.3, calidad -1.0, momentum +0.4 (solo suma el largo), low-vol -0.5
Cartera
invertido 24% · efectivo 76% · ver cartera completa →
| posición | peso | P&L | convicción | % del VaR | stop |
|---|---|---|---|---|---|
| COP | 4.3% | +7.3% | +0.34 | -3% | $106 |
| HON | 4.3% | -1.7% | +0.47 | 12% | $227 |
| MOH | 2.2% | +2.1% | +0.41 | 1% | $179 |
| NVDA | 4.3% | +6.9% | +0.01 | 13% | — |
| OMAB | 1.2% | +3.1% | +0.10 | 0% | — |
| SNEX | 7.5% | -1.5% | +0.60 | 76% | $63 |
Oportunidades
| valor | score | margen | argumento principal | riesgo principal | vs umbral |
|---|---|---|---|---|---|
| SNEX | +0.60 | +55% | quant (+0.65×peso 1.09) | antithesis (-0.16) | +0.25 |
| HON | +0.47 | +21% | fundamental (+0.85×peso 1.09) | antithesis (-0.36) | +0.12 |
| MOH | +0.41 | +18% | quant (+0.40×peso 1.09) | fundamental (-0.70) | +0.06 |
| COP | +0.34 | +16% | quant (+0.55×peso 1.09) | commodities (-0.35) | -0.01 |
| UNH | +0.26 | -11% | quant (+0.40×peso 1.09) | fundamental (-0.20) | -0.09 |
ranking completo en Research →
Qué cambió desde el ciclo anterior
sin cambios materiales: misma decisión, mismas posiciones, mismo régimen.
La Carta
La lectura del comité en prosa: el clima del ciclo, dónde vemos valor y qué nos quita el sueño — al estilo de las cartas a socios.